Облигации

Установление статуса «под наблюдением» обусловлено публикацией Постановления Совета Министров Республики Беларусь от 28.05.2024 № 381 «О проведении отдельных операций с ценными бумагами открытого акционерного общества «Банк развития Республики Беларусь». Указанный документ определяет порядок исполнения обязательств по еврооблигациям банка (ISIN XS1904731129 и US25161EAA91).

Агентство планирует оценить потенциальное влияние указанного порядка исполнения обязательств по ценным бумагам банка на его кредитоспособность.

Напомним, что чувствительный вопрос о рейтинге поднимался инвесторами в ходе панельный дискуссии на «Ярмарке эмитентов», которая состоялась 18 мая и была организована АВО. 


bondholders

Практически каждый инвестор задумывается о пассивном доходе, ведь с ростом капитала должна расти не только цифра на счёте, но и качество жизни. Решить эту задачу поможет портфель, который ежемесячно приносит «зарплату» в виде процентных платежей.

В январе 2024 года аналитики Альфа-Инвестиций запустили портфель облигаций, по которому выплаты приходят каждый месяц равными суммами.

Портфель сформирован для капитала в 3 млн руб., но его можно повторить с любой суммой. Для этого нужно пропорционально уменьшить или увеличить количество бумаг.

Параметры портфеля

• 3 млн руб. было инвестировано при формировании портфеля 26 января 2024 года.
• 2,82 млн руб. составляет оценка портфеля на 31 мая 2024 года.
• 107,4 тыс. руб. было получено в виде купонов за 3 месяца инвестирования
• Ежемесячный доход после ребалансировки составляет 27,3 тыс. руб. в месяц (11,8% в год) за вычетом НДФЛ по ставке 13%.
• Расчётная переоценка к погашению: +362 тыс. руб. (12,8% от капитала)

‼️ЦБ ПОВЫСИТ СТАВКУ ДО 18%

Рыночные настроения меняются стремительно. Еще недавно консенсус предполагал снижение ключевой ставки, а теперь доходит до того, что ставку могут повысить до 18%. Стоит отметить, что рынок уже заложил повышение до 17%. Банки даже заранее пересмотрели ставки по вкладам.

Основная причина паники — инфляция. По итогам мая она может достигнуть 8,1% против апрельских 7,84%. Кажется, что инфляция растет незначительно. И даже ставка в 16% избыточна.

❗️Но основная проблема — даже при такой высокой ставке не удается добиться устойчивого снижения инфляции.

🗣Масло в огонь подлили слова зампреда ЦБ, что данные по инфляции и инфляционным ожиданиям усиливают аргументы для поддержания жесткой ДКП длительное время. Альтернативный сценарий — повышение ставки будет рассматриваться на июньском заседании.

☝️Тем не менее, вопрос решенным считать нельзя

Хотя бы потому, что причины устойчивости инфляции кроются в факторах, которые ЦБ не может напрямую контролировать ставкой — безработица и рост госрасходов.

31 мая 2024 года АО «НФК-СИ» выплатило 4-й купон по второму выпуску облигаций (4-02-10707-P-001P). Купонный доход 4-го купона на одну облигацию составил 17,26 руб., исходя из купонной ставки 21% годовых.

Выплаты по облигациям АО «НФК-СИ» могут производиться как на брокерский счет инвестора, так и на его банковский счет без посредничества брокеров и депозитариев. Эмитент является налоговым агентом и самостоятельно удерживает НДФЛ.

Облигации АО «НФК-СИ» доступны для приобретения на финплатформе Маркетплейс ВТБ Регистратор: https://pos.vtbreg.ru/marketplace/v2/market/detail?emitentId=2c90888a-882afb73-0188-2d6843d9-0fa4®Num=4-02-10707-P-001P

Раскрытие информации

Не является публичной офертой. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

⚡️ Возвращаемся с еженедельным дайджестом IT-новостей ⤵️

🛒 96,9% компаний в мировом ритейле используют облачные технологии. Они позволяют обрабатывать огромные массивы данных по предпочтениям клиентов и справляться с трафиком в праздники и сезоны распродаж. Использование облаков дает ритейл-компаниям преимущества в конкурентной борьбе. 

🔗 https://slc.tl/3egup 

🤖 Российские провайдеры IT-инфраструктуры стали закупать новые, более производительные графические ускорители (видеокарты), так как растущий спрос на развитие искусственного интеллекта требует более мощных вычислительных ресурсов.

🔗 https://slc.tl/1whqa 

🧠 Минцифры начало тестирование генеративного ИИ в цифровом помощнике портала Госуслуг — роботе Максе. Об этом в кулуарах конференции ЦИПР-24 сообщил замглавы министерства Олег Качанов. 

🔗 https://slc.tl/2e6jb 

📈 За последние четыре года вложения российских компаний в цифровые технологии выросли на 80% и превысили 4 триллиона рублей. Инвестиции в развитие IT-инфраструк­туры увеличились на треть до 1,5 триллионов рублей, а вложения во внедрение программных продуктов выросли в 2,5 раза. 

Авиация

🧍‍♂️Пассажирские перевозки в России выросли на 8,3% год к году. Всего за три месяца было перевезено почти 23 млн человек, 75% из которых – внутренними авиалиниями.

✈️Авиакомпании стали чаще задействовать для перелетов отечественные самолеты – их доля в общем объеме пассажирских авиаперевозок повысилась до 10,3%.

🚁За 1 квартал 2024 года российские заводы выпустили 34 вертолета (12 пассажирских и 22 грузовых), превзойдя аналогичный показатель прошлого года в 2,6 раза.

📃По итогам 2024 года ожидается рост общего объема пассажиропотока на 8% по итогам года – до 114 млн человек.

Железнодорожный транспорт

🚂Погрузка на сети РЖД снизилась на 3,1% к январю-марту 2023 года, что связано со снижением экспорта угля, нефти и нефтепродуктов и другими факторами.

🚇Эксперты прогнозируют выход на положительную динамику погрузки грузов по итогам 2024 года – до +2%.

❗️Размер задействованного в перевозках парка растет, что приводит к замедлению оборота вагонов на сети.

Индекс Мосбиржи государственных облигаций

На индексе государственных облигаций сбываются мои худшие опасение.
Вероятно высокая ставка и инфляция с нами надолго.
Если исходить из такого варианта разметки, то индекс в скором времени уйдет ниже 100 пунктов. И может уйти ниже не только уровня февраля 2022 (98.21), но и ниже абсолютного минимума от декабря 2014 (97.69)



❗️Думаю, что целесообразно пока воздержаться от покупки как длинных так и коротких ОФЗ. Ведь если разметка верна, то ставка может быть поднята и до 20% 🤦🏻‍♂️

Всем крепости духа и профита!

Больше информации на канале

© UP&DOWN TREND |АКТИВЫ РФ|

Менеджмент золотодобывающего холдинга Селигдар 31.05.2024 провел встречу с инвесторами на Московской бирже, где презентовал итоги и планы своего развития, а также новый 3-й выпуск «золотых» облигаций.

Ключевым итогом кампании стало восстановление финансовых метрик в 2023 г. после некоторой просадки 2022 г., что было свойственно всей золотодобывающей отрасли РФ. Селигдар продолжает активно развивать свои текущие проекты и остается одним из самых динамично развивающихся добывающих холдингов.

По операционным результатам был достигнут новый рекорд по производству золота – 8,3 т золота за 2023 г. (CAGR с 2013 г. − 9%).

Производство же оловянного концентрата выросло до 3,0 тыс. т за прошлый год (CAGR с 2013 г. – 34%).

👉Компания концентрирует внимание на:
1. росте выручки
2. росте запасов (280 т по золоту и 421 тыс. т по олову).

👉Для увеличения ресурсной базы продолжается активное сотрудничество с Росгеологией для выявления новых месторождений, а также ведется доразведка на существующих месторождениях.

Абсурдность политики Центробанка и заявлений его представителей показывают сухие цифры.

На приведенном выше графике вы можете видеть темпы недельной инфляции. Они примерно такие же, как и в прошлом году. Только тогда, за счет высокой базы 2022 года годовой уровень инфляции был равен 2,5-5%.

После того, как Центробанк допустил девальвацию рубля, это не могло не отразиться в ценах. Начиная с июля 2023 года они начинают расти, что отлично видно по неделям. Август традиционно является исключением, так как идет сбор урожая.

Таким образом получается, что при одинаковых темпах недельной инфляции в прошлом году у нас была ставка 7,5%, а сейчас — 16% с возможностью повышения на заседании 7 июня.

Однако есть нюанс. Учитывая высокую базу второй половины прошлого года, инфляция в годовом выражении с июля начнет постепенно снижаться. Казалось, ведомству Набиуллиной также логично плавно снижать ставку.

Но вместо этого они предпочтут либо 16%, либо все 17-18%. И потом заявят, что именно жесткая ДКП дала свой результат, снизив темпы роста цен. Хотя причины, разумеется, будут совсем не в этом.

4 июня компания выходит на Московскую биржу с седьмым выпуском облигаций объемом 500 млн рублей. В преддверии размещения аналитики Boomin подготовили обзор по итогам работы «АйДи Коллект» в 2023 г.

ООО ПКО «АйДи Коллект» — сервис по возврату просроченной задолженности, работающий под брендом ID Collect. Компания приобретает просроченную задолженность у банков и МФО по договорам цессии с последующим взысканием. На рынке цессии является крупнейшим игроком с долей 25% по итогам 2023 г., по данным электронных торговых площадок и прямых продаж.

«АйДи Коллект» является частью российской финтех-группы IDF Eurasia, куда также входят:

• компании в сфере альтернативного кредитования — МФК «Мани Мен» и МКК «Платиза.ру»;

• универсальный банк, приобретенной группой в конце 2022 г., который вышел на рынок под брендом «Свой банк»;

• компания IDF Lab, развивающая компетенции холдинга в сферах IT и кредитного скоринга.