Блог им. oleg_andreevich

Фандинг USDRUBF - выгоднее Si?

Уважаемые эксперты по фьючерсам, подскажите правильно ли я мыслю что при условии среднего фандинга USDRUBF= 5 коп.

Годовая плата за long 1 контракта USDRUBF составит 12 500 руб (250 рабочих дней * 0,05 рублей * $1000)?

То есть удержание USDRUBF на горизонте года будет стоить 13,7% в рублях (12 500 / 91 000)??


Правильно ли я рассуждаю? Цель — сравнить что выгоднее держать на долгосроке USDRUBF vs Si

Если есть еще подводные камни на вечном фьючерсе подскажите плз. Насколько помню, там есть вероятность невольно выйти на поставку?


★1
24 комментария
+1
5 копеек — это сказка! Обычно 10+) ставка в год порядка 40% +\-, при условии неэффективности срочки (когда контанго неправильное и меньше обычного) — держать квартальники выгоднее да же с учетом роллирования. И да… можете выйти на принудительную поставку — это решать будут за вас.
avatar
Head of Algonaft'$
Head of Algonaft'$, интересно, спасибо.

Не нашел выгрузку фандинга на сайте Мосбиржи, пришлось для начала «на глаз» прикинуть.
10 копеек — как-то дороговато выходит((

Пс. если есть ли у кого данные по среднему фандингу — напишите плз сколько получается
avatar
oleg_andreevich
+1
oleg_andreevich, www.moex.com/a8141
Тут должно быть все, что вам надо по вечным
avatar
Head of Algonaft'$
Head of Algonaft'$, благодарю) когда только запускали USDRUBF такого на сайте мосбиржи точно не было, помню еще пытались здесь на форуме сами фандинг высчитывать к клирингу))

что думаете по поводу CNYRUBF, похоже фандинг там близок к нулю. Только появляется риск самого CNY vs USD, но имхо это уже не так страшно для хеджирования от девальвации рубля
avatar
oleg_andreevich
+1

250 рабочих дней * 0,05 рублей * $1000 = 12500

(1200,5 / 91000)=1.32%
(12500 / 91000)=13.73%

avatar
Вадим
Вадим, это я нулём ошибся, поправил
12,5 руб с доллара получается
avatar
oleg_andreevich
oleg_andreevich,  12500
avatar
Вадим
Дороговато за хедж валютный выходит … Может золото прикупить для хеджа
avatar
Вадим
Вадим, только не фьючерс на золото в долларах — это не валютный хедж.
Представьте, что доллар стал по 500 рублей. При этом цена на золото не изменилась. Сколько вы получите с лонга фьючерса на золота в долларах? Ответ — нисколько. Для валютного хеджа вам нужно золото с котировкой в рублях.
avatar
Jame Bonds
+1
Средний фандинг с начала 2024 года по USDRUBF на сегодня 6 копеек. А накопленный, если бы держали USDRUBF с начала года, выглядит так с учетом размера лота:


avatar
r0man
r0man, а по юаню? Выгоднее фьючерс? Или cnyrubf
avatar
Константин
Константин, если просто держать, то вечный выгоднее фьюча.
avatar
r0man
r0man, на сколько? Это по юаню
avatar
Константин
+1
Константин, процентов на пять
avatar
r0man
r0man, это прилично, а есть ликвидность? И подсчет удержания?
avatar
Константин
Константин, ликвидность есть. Подсчет чего? На картинке есть график сколько возьмет фандинг, если держать позу в лонг. Пересчитайте в проценты и сравните со ставкой зашитой в фьюч.
avatar
r0man
r0man, по фьючам я считал примерно 10 процентов годовых удержание от суммы грубо говоря купил на 1000000 Обьем ,100 тыс за год заплатишь, а по вечному фьючерсу в юанях сколько? По таблице не очень понимаю
avatar
Константин
Константин, по вечному также считал, как и автор статьи. Ваш расчет по фьючу не очень понял, похоже на ГО.
avatar
r0man
r0man, каждый фьючерс дороже предидущего, а сколько годовых удержание вечного фьючерса на юань обходиться?
avatar
Константин
+1
Константин, около 6%
avatar
r0man
r0man, это хорошо, дешевле обычного, может какие особые риски есть?
avatar
Константин
r0man, как вы это поняли?
avatar
Константин
+1
Константин, посчитал.
avatar
r0man
r0man, спасибо, полезная информация.

как и предположил выше, вечный фьюч на юань самый выгодный получается.
avatar
oleg_andreevich

полезные записи за 24 часа

★6 2 В избранное. Топ вкладов с максимальными ставками.
★6 11 подражая Ильнур Ильнуровичу Ильнурману
★5 19 Как Берни Мэдоф построил пирамиду, которая просуществовала 20 лет и какие выводы можно извлечь.
★5 22 Простое человеческое
★5 2 📌 Россети Центр и Приволжье - самая интересная дочка Россетей!
★4 12 Получилось ли вывести деньги с краудлендинга Jetlend и Поток, спустя 2 месяца
★3 102 Новая валюта БРИКС
★3 26 Медведев. Наезд на Яндекс
★3 1 Разбор золотодобытчиков (Полюс и ЮГК) / Яндекс обменяет наши акции / Новый ЗПИФ на недвижимость
★3 1 Ярмарка эмитентов для частных инвесторов. Отчет с посещения мероприятия.
+162 51 Портфель на 16 мая 2024 г.
+131 11 Ситуация на текущий момент
+100 102 Новая валюта БРИКС
+69 12 Совет директоров Газпрома 23 мая...
+68 22 Простое человеческое
+66 19 Как Берни Мэдоф построил пирамиду, которая просуществовала 20 лет и какие выводы можно извлечь.
+67 10 Индекс МБ сегодня
+65 12 Получилось ли вывести деньги с краудлендинга Jetlend и Поток, спустя 2 месяца
+58 29 Где можно получить новые впечатления, при этом оставаясь в теме по рынкам.
+55 22 Азия. Понедельник.

самые обсуждаемые сегодня

68к Почему люди хотят обратно в СССР?
59к Промышленная отрасль США стагнирует с 2005 года.
20к Самые стабильные дивиденды
22к Азия. Понедельник.
11к Ситуация на текущий момент
10к Индекс МБ сегодня
8к Год назад продал тачку и пересел на каршеринг. Что получилось по деньгам?
6к Есть акции нефтянников? Поздравляю. Вы вложились и в индийские акции.
5к Ну допустим что российский Форекс-это рулетка. Так тогда Фондовый рынок, это и вовсе-игровые автоматы
5к приостановить запрет на экспорт бензина из России

теги блога oleg_andreevich

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн